$ 38.08 € 41.49 zł 9.64
+9° Киев +9° Варшава +10° Вашингтон

Страховой бизнес в Украине: оценка деятельности сектора и риски

Діденко Сергій 28 Травня 2021 18:44
Страховой бизнес в Украине: оценка деятельности сектора и риски

В первом квартале 2021 года все сегменты небанковского финансового рынка продемонстрировали незначительное сокращение объемов операций по сравнению с четвертым кварталом 2021 года. Об этом сообщает пресс-служба Нацбанка.

Однако такая динамика типична для начала года, отмечают в ведомстве. В то же время за год по сравнению с началом прошлого года объемы страховых премий заметно выросли.

Прибыльными были все сегменты финансового рынка, только рисковые страховщики, в отличие от рекордного результата 2020 года, почти не получили прибыли в I квартале 2021 года.

Ключевым фактором, отмечают в НБУ, является продолжающаяся трансформация рынка, в частности выход с рынка ряда компаний.

Мы решили осветить тенденции на рынке страхования, а также риски, сказываются на деятельности страховщиков.

Структура и проникновения страховых услуг

В 2021 году продолжалась трансформация рынка небанковских финансовых услуг. В основном рынок оставляли компании, которые не вели активной деятельности, хотя некоторые из них имели немалые активы. В НБУ отмечают, количество страховых компаний - нарушителей требований регулятора к платежеспособности остается существенной. Недавно Нацбанк по результатам внеплановых инспекционных проверок принял решение о применении к семи страховых компаниям меры воздействия в виде отзыва (аннулирования) всех лицензий на осуществление деятельности по предоставлению финансовых услуг в сфере страхования, говорится в сообщении регулятора.



Рисунок 1 - Объем активов страховщиков и их количество, млрд грн.

Источник: НБУ.

Основным механизмом выхода из рынка, по-прежнему был добровольный отказ от лицензий с последующим исключением компаний из Государственного реестра финансовых учреждений. Однако учитывая имеющиеся нарушения, и в случае если участники рынка своевременно не устранять выявленные нарушения, интенсивность надзорных действий будет усиливаться до принудительного вывода страховщиков с рынка, отмечают в НБУ.

Активы и финансовые результаты страховщиков

В I квартале 2021 года объемы активов страховщиков несколько уменьшились. Валовые страховые премии незначительно снизились по сравнению IV кварталом 2020 года, преимущественно из-за меньшего поступления от страхования в корпоративном секторе и от страхования жизни. Однако по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года объем премий вырос на 6% как для рискового страхования, так и для страхования жизни. Уменьшение объемов страхования жизни является традиционным для I квартала. В то же время объемы выплат рисковых страховщиков выросли на 20% за квартал за счет выплат, осуществленных одним страховщиком. Для страхования жизни выплаты выросли всего на 2%.

 

Рисунок 2 - Структура активов и пассивов life- и non-life-страховщиков на 01.04.2021

Источник: НБУ.

Уже год доля страховых премий, передается в перестрахование, снижается. Сейчас она составляет 19%, а доля нерезидентов выросла до половины. Эти тренды свидетельствуют о сокращении непрозрачного рынка внутреннего перестрахования. В структуре чистых страховых премий преобладают премии, полученные от населения. Их доля не изменилась по сравнению с предыдущим кварталом и составляет 55%. Доля чистых страховых премий от добровольных видов страхования за квартал уменьшилась до 71%. Наиболее распространенными видами страхования остаются автострахования (КАСКО, ОСАГО и Зеленая карта) и медицинское страхование.



Рисунок 3 - Страховые премии и выплаты по наиболее распространенными видами страхования в I квартале 2021, млрд грн.

Источник: НБУ.

Коэффициент убыточности рисковых видов страхования традиционно довольно волатильный в квартальном измерении. В I квартале он снизился по сравнению с предыдущим как для обязательных, так и для добровольных видов. В то же время приведены к годовому измерения показатели стабильны и составляют 47% для обязательных и 41% - для добровольных видов страхования. На операционную эффективность рисковых страховщиков негативно влияет чрезмерная доля операционных расходов, составляющие около 70% чистых страховых премий. Поэтому в целом комбинированный коэффициент (combined ratio) составляет 111%, хотя значение этого показателя различаются между страховщиками. Коэффициент операционной деятельности (operating ratio), учитывающий доходы от инвестирования, за квартал вырос до 107%.

В значительной степени прибыль страховщиков обеспечивала разница между прочими доходами и расходами, не связанными напрямую со страховой деятельностью.

Через заметный рост таких расходов страховщиков в I квартале 2021 года финансовый результат рисковых страховщиков чрезвычайно низок.



Рисунок 4 - Финансовый результат нарастающим итогом и показатели операционной деятельности non-life-страховщиков, млрд грн.

Источник: НБУ.

Операционные результаты life-страховщиков остаются стабильными, соотношение премий и выплат почти неизменное. Впрочем, в течение первого квартала росли их административные расходы, что повлияло на существенное снижение прибыли по сравнению с аналогичным показателем 2020 года. Существенную долю дохода в этом сегменте обеспечивают поступления от инвестиций - 15%.

Нарушители регуляторных норм и риски

Количество нарушителей требований к платежеспособности остается значительной. По состоянию на 1 апреля 44 страховщики лицензиаты не выполняют норматив платежеспособности и достаточности капитала или рискованности активов, отмечают в НБУ.

Страховщики, которые допускают нарушения нормативов, подают в Нацбанк планы восстановления деятельности. Компании, которые не в состоянии устранить нарушения, вынуждены сворачивать деятельность.

В начале 2021 года началось активное раскрытие и упрощение структур собственности НБФУ, в частности страховых компаний. Новые требования по раскрытию структур собственности заработали с середины апреля 2021 года.

Финучреждения получили время до октября текущего года, чтобы привести свои структуры собственности в соответствие. Кроме повышения прозрачности страховщики и другие финучреждения должны позаботиться об улучшении показателей деятельности, в частности приведения уровня капитала к пруденциальным требованиям, отмечает регулятор. Для этого страховщикам и другим банкам стоит повысить эффективность работы, а некоторым - даже докапитализироваться.

Продолжается работа над новыми законопроектами относительно небанковского финансового рынка. Их принятие ужесточит требования к платежеспособности и позволит повысить устойчивость рынка в целом, отмечают в Нацбанке.