SP констатує: росія допустила дефолт із зовнішнього боргу
Росія не оголошувала дефолту за своїм зовнішнім обов'язком із часів початку минулого століття – революції 1917 року. Але настав той час, коли вперше у XXI столітті дефолт росії здається неминучим.
Про це пише Bloomberg. Росія допустила дефолт за своїм зовнішнім обов'язком, тому що запропонувала власникам облігацій виплати у рублях, а не в доларах, заявило рейтингове агентство S&P, пише CNN.
Вибірковий дефолт
Росія намагалася заплатити в рублях за дві номіновані у доларах облігації зі строком погашення 4 квітня 2022 року, йдеться у повідомленні S&P, опублікованому у п'ятницю. Агентство заявило, що це рівносильно «вибірковому дефолту», оскільки інвестори навряд чи зможуть конвертувати рублі в «долари, еквівалентні сумам, що належать спочатку».
Про це пише CNN. Відповідно до S&P, вибірковий дефолт оголошується, коли підприємство не виконало зобов'язання щодо конкретного зобов'язання, але не по всьому своєму боргу.
Москва має 30-денний пільговий період з 4 квітня для виплати капіталу і відсотків, але S&P заявило, що не очікує конвертації їх у долари, враховуючи західні санкції, які підривають її «готовність і технічні можливості дотримуватися умов».
Повний валютний дефолт стане першим у росії за понад століття, коли лідер більшовиків В. Ленін відмовився від облігацій, випущених царським урядом, дає історичну довідку CNN.
Росія не може отримати доступу до своїх валютних резервів приблизно на 315 мільярдів доларів через західні санкції, запроваджені після її вторгнення в Україну. До минулого тижня Сполучені Штати дозволяли росії використовувати частину своїх заморожених активів для виплати деяким інвесторам доларів. Але з того часу міністерство фінансів США заблокувало країні доступ до своїх резервів в американських банках, що є частиною його зусиль щодо посилення тиску на президента росії владіміра путіна та подальшого зменшення його військового бюджету.
За оцінками JPMorgan, на кінець минулого року борг росії в іноземній валюті становив близько 40 мільярдів доларів, причому близько половини цього боргу належало іноземним інвесторам.
Кремль готується до суду
Росія подасть до суду, якщо Захід намагатиметься змусити її оголосити дефолт за суверенним боргом, заявив у понеділок міністр фінансів Антон Силуанов прокремлівській газеті «Ізвестія», загостривши тон влади агресора в її фінансовій боротьбі із Заходом.
Про це повідомляє Reuters. Росії загрожує перший зовнішній суверенний дефолт більш ніж за сторіччя після того, як минулого тижня вона домовилася про погашення міжнародних облігацій у рублях, хоча платіж мав проводитися в доларах США, зазначають у повідомленні.
«Звичайно, подаватимемо до суду, тому що ми зробили всі необхідні кроки для того, щоб інвестори отримали свої виплати», - сказав Силуанов в інтерв'ю газеті.
«Ми представимо до суду наші рахунки, які підтверджують наші спроби платити як у валюті, так і у рублях. Це буде непростий процес. Нам доведеться дуже активно доводити свою правоту, попри всі труднощі».
Силуанов не став уточнювати юридичні можливості росії й не сказав, де може відбутися якесь судове засідання.
Але, необхідно зазначити, облігації, про які йдеться, були випущені відповідно до англійського законодавства, яке дозволяє позичальнику захищатися, говорячи, що зовнішня сила унеможливила виконання зобов'язань, тому суд може відкласти платіж, сказав Міту Гулаті, професор права в Університеті Вірджинії, відзначають у Reuters.
«Однак я думаю, що росія буде сперечатися з цим, але… це війна… розв'язана росією», – сказав Гулаті, який також є експертом з реструктуризації боргу, додавши: «Це не зовсім неправдоподібний юридичний аргумент».
Продумана політика
Силуанов заявив, що росія зробить все можливе, щоб забезпечити виплату своїм кредиторам.
«Росія сумлінно намагалася розплатитися із зовнішніми кредиторами», - цитують Силуанова. «Проте цілеспрямована політика західних країн полягає в тому, щоб усіма засобами штучно створити штучний дефолт».
Прессекретар Кремля Дмитро Пєсков заявив на пресконференції минулого тижня, що будь-який дефолт буде «штучним», бо росія має долари, щоб платити — вона просто не може отримати до них доступу.
«Немає підстав для реального дефолту», - сказав Пєсков. «Навіть не близько».
Силуанов сказав, що зовнішні зобов'язання росії становлять близько 20% загального державного боргу, який становить близько 21 трильйона рублів (262 мільярди доларів). У тому числі близько 4,5-4,7 трлн рублів становили зовнішні зобов'язання.
Міністерство фінансів країни-агресора не відповіло агенції Reuters на коментар про те, які конкретні юридичні дії може зробити росія.
Росія не оголошувала дефолту за своїм зовнішнім обов'язком з часів революції 1917 року, але її облігації наразі стали гарячою точкою у її економічній боротьбі із західними країнами.
Ключовим питанням є те, чи можуть російські активи, раніше заморожені західними країнами, зокрема майже половина російських золотовалютних резервів на суму 640 мільярдів доларів, бути затребувані кредиторами після дефолту, сказав Артур Старіков, партнер Capital Law Office.
Дефолт був неймовірний донедавна, коли росія отримала інвестиційний рейтинг напередодні вторгнення 24 лютого в Україну.
«Якщо проти нашої країни ведеться економічна та фінансова війна, ми змушені реагувати, при цьому виконуючи всі свої зобов'язання», - сказав Силуанов. «Якщо нам не дозволяють робити це в іноземній валюті, ми робимо це в рублях».
Нагадаємо, 4 квітня росія мала зробити платіж у розмірі 649 мільйонів доларів власникам двох своїх суверенних облігацій, але Казначейство США заблокувало переказ, не дозволивши росії використати будь-які зі своїх заморожених валютних резервів для обслуговування свого боргу.
Росія зробила все можливе, щоб штучно підтримати рубль, який впав на цілих 40% у дні після вторгнення, зокрема шляхом підвищення відсоткові ставки до 20% і примусу експортерів до обміну більшості своєї валютного виторгу за рубль.
Цей захід все ще діє, але центральний банк вирішив послабити деякі інші обмеження, повідомило агентство Reuters у понеділок, а минулого тижня оголосило про зниження процентних ставок до 17%.