Коронакризис: первая волна финансового стресса в Украине прошла

Банковский сектор в норме, о чем свидетельствует очередной выпуск еженедельного банковского осмотра, - сообщает пресс-служба НБУ на странице в Фейсбук.

Свидетельством таких утверждений является приостановление оттока срочных гривневых депозитов и валютных средств населения в конце апреля. Более того, в этот период наблюдается переломная тенденция — гривневые средства населения в целом, и в частности срочные гривневые депозиты выросли на 0,3%. Вторую неделю подряд вклады в национальной валюте находятся на максимальных уровнях с начала марта.

Валютные средства впервые с начала оттока выросли на 0,2% в долларовом эквиваленте. Ставки по кредитам и депозитам отреагировали на снижение Национальным банком учетной ставки на 2 п. п. до 8%, в том числе ставки по корпоративным кредитам снизились до уровня начала марта. Продолжала снижаться стоимость срочных гривневых депозитов.

Банковская ликвидность также в норме — банки выполняют требования по коэффициенту покрытия ликвидностью (LCR) со значительным запасом, и своевременно и в полном объеме выполняют обязательства перед клиентами, - говорится в сообщении регулятора.

Более 96% банкоматов и 77% отделений банков работают в штатном режиме.

Тенденции в банковском секторе

Вследствие значительных объемов интервенций НБУ по продаже иностранной валюты на межбанковском рынке и роста объемов наличности, что является типичной реакцией населения на негативные экономические или политические шоки, в марте ликвидность банковской системы снизилась. Снижение ликвидности обусловили возникновение временных разрывов ликвидности у отдельных банков. Это отразилось в росте спроса на межбанковские кредитные ресурсы и кредиты рефинансирования.



Рисунок 1 - Динамика процентных ставок

Источник: НБУ.

В результате в марте выросли большинство гривневых ставок для клиентов банков, реагируя на подорожание межбанковского кредитования, хотя средневзвешенные ставки по депозитам домохозяйств, обладающих большей инерционностью, продолжали снижаться.

Для смягчения финансовых условий НБУ принял ряд мер, направленных на предоставление банкам большей гибкости в управлении собственной ликвидностью адаптировав операционный дизайн монетарной политики, отсрочив требования соблюдения банками буферов запаса капитала и системной важности, а также оптимизировал расчет обязательных резервов.

Кроме того, в текущем году для поддержки ликвидности банковской системы и стимулирования банковского кредитования НБУ принял решение о проведении тендеров по долгосрочному рефинансированию до 5 лет (начиная с мая), увеличение до 90 дней (с 30 дней) срок предоставления кредитов рефинансирования на еженедельных тендерах, расширение перечня приемлемого залога муниципальными облигациями и облигациями, выпущенными под государственные гарантии, введение операции СВОП с МФО, где НБУ будет выступать гарантом предоставления ликвидности по этим и другим  инструментам.

Активные действия НБУ по смягчению последствий паники и адаптации банков к работе в условиях введенных карантинных мероприятий, способствовала стабилизации ситуации на межбанковском рынке.

Темпы прироста депозитов и кредитов

В I квартале 2020 года сохранился годовой прирост гривневых и валютных депозитов в банковской системе. В то же время их рост в существенной степени замедлился вследствие значительных налоговых платежей в марте, что привело к снижению остатков гривневых средств на депозитах НФК по сравнению с предыдущими месяцами. Также, замедлился рост валютных депозитов НФК вследствие покупки валютных ОВГЗ.

Отток срочных гривневых депозитов и валютных средств населения в конце апреля прекратился. Он был ограниченным по сравнению с кризисами 2008 и 2014 годов. Гривневые средства населения вторую неделю находятся на максимальных уровнях с начала марта, говорится в недельном обзоре НБУ относительно тенденций в банковской системе.

Снизились и темпы роста остатков гривневых депозитов домохозяйств через постепенное уменьшение их доходности и ажиотажного спроса на отдельные товары на фоне распространения панических настроений в марте. Высокими темпами и дальше росли гривневые кредиты домохозяйств, прежде всего на приобретение транспортных средств и на другие потребительские нужды. Зато кредитования НФК оставалось вялым.



Рисунок 2 - Динамика депозитных и кредитных ставок

Источник: НБУ.

Стоит отметить, активизацию банковского кредитования сдерживали ряд структурных ограничений (в частности, высокая доля неработающих кредитов, однако они практически полностью зарезервированы). С целью налаживания работы банков по управлению проблемными активами, НБУ определил критерии списания обесцененных активов банков за счет сформированных резервов. Это позволит банкам избавиться от части неработающих кредитов. Также, на динамике объемов кредитов и в дальнейшем сказывались эффекты от исключения из отчетности информации банков, по которым началась процедура ликвидации, и от погашения и списания банками ранее зарезервированных активов.

Прогноз развития банковского рынка

Аналитики Нацбанка ожидают сохранения существенного профицита ликвидности банковской системы на прогнозном горизонте. В частности, главным фактором его формирования в 2020 году будет конвертация правительством валютных заимствований для финансирования дефицита бюджета.

Кроме того, ликвидность будет поддерживаться инструментами долгосрочного рефинансирования. В 2021-2022 годах ключевым каналом поставок ликвидности будут операции НБУ по покупке на рынке иностранной валюты для пополнения международных резервов. Эти факторы частично компенсируются ростом объемов наличных денег в обращении. В то же время ожидается постепенное угасание ажиотажного спроса на наличные, вызванного неопределенностью, связанной с коронавирусом и введением карантинных мероприятий.

Напомним, несмотря на разгар кризиса, по состоянию на 1 мая 2020 года международные резервы Украины возросли, и по предварительным данным составляют $25 695,0 млн.