家族办公室加大股票和私募股权投资 — CNBC

管理超富裕家族财富的家族办公室计划在未来12个月增加对发达市场股票、私募股权和直接投资的配置，尽管对通胀的担忧不断加剧。这项Citi Wealth调查显示，据CNBC报道。

通胀成为首要风险

这项于6月和7月在351家公司中开展的年度调查显示，63%的受访者将通胀列为主要投资担忧。一年前，37%的调查参与者作出了这一回答。

相比之下，对贸易争端和关税的担忧显著下降：18%的受访者将其列为关键风险，而2025年这一比例为60%。在其他担忧因素中，受访者提及利率变化的比例为44%、市场波动为34%，以及中东冲突为32%。

押注股票和私募股权

尽管存在通胀风险，家族办公室的投资组合结构在过去一年中变化较为温和。减少固定收益工具投资者与增加此类投资者之间的净差额为3个百分点。与此同时，增加上市股票投资的公司净比例达到34%，尽管42%的受访者没有改变这部分投资组合的比例。

更多最新消息请关注 UA.News Telegram 频道 Telegram.

在股票之后，私募股权和现金吸引了最多的新增资本：对这两个类别增加投资的净比例均为15%。未来12个月，按净值计算，近三分之一的调查参与者打算增加对发达国家股票的投资，约10%打算通过直接交易或基金增加私募股权投资。

对私募信贷持谨慎态度

家族办公室对私募信贷表现出最负面的情绪：计划减少对该领域投资者的净比例为12%。减少新兴市场债券和现金占比的意向也占上风，但在这些类别中，支持减少投资与增加投资者之间的差额仅为6个百分点。

北美家族办公室中，37%计划增加房地产投资，而所有受访者中的这一比例为25%。总体而言，40%的调查参与者表示计划更积极地进行直接投资，11%计划略微减少或暂停此类活动。